朱元璋盛宴款待張君寶，二人談起武當舊事，不勝感慨。朱元璋為謝張君寶之助，答應永不侵擾武當。張君寶等人上到桃花島上，赤必烈與白浪飛重逢。白浪飛認子心切，火狼提出除非白浪飛幫他從張君寶手里奪回雪鷹，否則母子永不相認。白浪飛眼見張君寶雪鷹兩人情意綿綿，不忍拆散，情義兩難全。