仕林終于取得三件寶物，趕赴金山寺，再找法海挑戰。法海合什束手待斃，并娓娓道出仕林手上三件寶物的來歷，原來神劍代表勇毅，寶塔代表智慧，明珠代表仁愛。 仕林有如當頭棒喝，憶及萬水千山尋找三件寶物途中種種，他開始猶疑，始終下不了手，最后竟跪倒法海身前痛哭，原來在尋找三件寶物的過程中，他已領悟到智者不惑，仁者不憂，勇者不懼的道理。最重要的，是他明白以慈悲和寬恕來代替仇恨，他的內心從沒有如此平靜，他多謝法海點化他，使他免罹孽障，萬劫不復。 法海帶仕林往見許仙，原來許仙早已削發為僧，二十年來敲經念佛，就是為了替仕林消此一劫。法海告訴仕林，他本來過不了二十歲這一劫，他之所以能死后還陽，就是許仙二十年潛修佛法之功。 法海又帶仕林見白蛇，白蛇二十年來在雷峰塔下苦修，就是為了贖以前水漫金山種下的孽。白蛇指他們一家三口得以重逢，全仗法海之功，法海是他們的大恩人。 天庭下旨，因仕林尋得智仁勇三件寶物，脫除孽障，白蛇和許仙可以得道成仙，做一對神仙眷侶。仕林想不到他放棄報仇竟成了父母得道成仙的關鍵，當下向法海再三下拜。 青蛇被法海偉大的人格感動，自慚形穢，覺今是而昨非，決定潛心修煉，希望他日追隨白蛇，同登仙界。 仕林和瀟瀟經歷了無數風波，有情人終成眷屬。

全劇終