灰太狼冒著寒冷外出抓羊，路見北極熊和企鵝，搶了他們的衣服，反而誤了自自己抓羊。最后灰太狼研制出了防寒外衣，進攻羊村時才發(fā)現(xiàn)衣服太緊使行動不方便。最后誘騙美羊羊穿防寒外衣，乘她行動不方便將她抓獲。回到狼堡才發(fā)現(xiàn)衣服很難脫下，最后用火燒將衣服燒熔，此時美羊羊也乘機逃跑，灰太狼緊追其后，路上遇見了北極熊和企鵝的爸爸將灰太狼痛打一頓。